每經(jīng)記者｜李蕾    每經(jīng)編輯｜肖芮冬    

11月16日，中國證券投資基金業(yè)協(xié)會（以下簡稱中基協(xié)）發(fā)布了對深圳康智源投資管理有限公司（以下簡稱康智源投資）的紀(jì)律處分決定書。該決定書顯示，因為涉及六項違法違規(guī)，中基協(xié)決定取消康智源投資的會員資格、撤銷私募基金管理人登記。而在此之前，由于康智源投資在私募基金募集過程中存在違法違規(guī)行為，中基協(xié)曾對該公司的兩位高管做出了加入黑名單的紀(jì)律處分決定，但兩位當(dāng)事人均對此提出申辯意見。9月24日，中基協(xié)表示，對申辯意見不予采納并繼續(xù)執(zhí)行原紀(jì)律處分措施。

根據(jù)《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者的統(tǒng)計，今年以來，已有浙江永禧投資管理有限公司、福建豪山資產(chǎn)管理有限公司等13家私募基金收到了來自中基協(xié)的紀(jì)律處分，24名相關(guān)機(jī)構(gòu)高管和工作人員受到了監(jiān)管的處罰。而這些機(jī)構(gòu)所涉及的違規(guī)行為主要包括信息披露違規(guī)、備案信息不準(zhǔn)確及未備案、未落實投資者適當(dāng)性管理要求、承諾最低收益等。

有業(yè)內(nèi)人士告訴每經(jīng)記者，這些舉措側(cè)面顯示了監(jiān)管嚴(yán)厲打擊資本市場違法犯罪行為、助力資本市場長遠(yuǎn)健康發(fā)展的力度與決心。

存在六大違法違規(guī)事實，康智源被撤銷管理人登記

中基協(xié)登記備案信息顯示，康智源投資成立于2014年12月、登記于2015年9月，注冊資本1000萬元。該機(jī)構(gòu)在中基協(xié)備案的基金產(chǎn)品一共有6只，都處于運(yùn)行狀態(tài)。

今年7月底，中基協(xié)已經(jīng)給康智源投資發(fā)送了一份紀(jì)律處分事先告知書，同時對其法定代表人、董事長、總經(jīng)理、合規(guī)風(fēng)控負(fù)責(zé)人陳海龍，以及高管趙劍東也下達(dá)了紀(jì)律處分事先告知書。到了9月底，中基協(xié)宣布不采納陳、趙二人的申辯意見，并正式下發(fā)了紀(jì)律處分決定書，將陳海龍和趙劍東都加入黑名單，期限分別為五年、四年。

而對于康智源投資的紀(jì)律處分決定書也在今天正式發(fā)布。根據(jù)這份決定書，康智源投資存在六大違法違規(guī)事實：一是向非合格投資者募集資金，與18名投資金額低于100萬元的非合格投資者簽訂了《委托投資協(xié)議書》，協(xié)議約定康智源將投資者委托資金投入其管理的私募基金產(chǎn)品或產(chǎn)品對應(yīng)的投資標(biāo)的，涉及金額合計608萬元；二是向投資者承諾本金不受損失或者承諾最低收益；三是未在基金合同和募集說明書中明確披露關(guān)聯(lián)交易事項，主要指沒有向投資者披露對關(guān)聯(lián)公司的投資；四是其高管資質(zhì)不符合自律規(guī)則的管理要求；五是未如實填報私募基金管理人登記信息；六是未按規(guī)定向中基協(xié)進(jìn)行信息報送。

其實，縱觀康智源投資的違法違規(guī)行為，幾乎都是監(jiān)管機(jī)構(gòu)三令五申禁止的行為。例如向非合格投資者募集資金，首先這些投資人并不屬于合格投資者，也不滿足單只私募基金投資額不低于100萬元的相關(guān)規(guī)定，他們的購買通常被稱為“拼盤”。還有機(jī)構(gòu)想出了一些別的辦法，例如搞一個“收益轉(zhuǎn)讓協(xié)議”，把這些非合格投資者的錢集中到一個人名下、由其代持，但收益權(quán)還是屬于這些投資者?？此埔?guī)避了監(jiān)管，但這些措施其實都是游走在灰色地帶打擦邊球，一旦基金出現(xiàn)兌付問題，投資者的維權(quán)難度也將大幅上升。

根據(jù)今天最新公布的處分決定書，康智源投資將被取消中基協(xié)會員資格、撤銷私募基金管理人登記。

年內(nèi)13家機(jī)構(gòu)挨紀(jì)律處分，3家被撤銷管理人登記

每經(jīng)記者根據(jù)中基協(xié)官網(wǎng)公告做了一個統(tǒng)計，發(fā)現(xiàn)今年以來一共有13家私募機(jī)構(gòu)受到了監(jiān)管的紀(jì)律處分。在這其中，大部分都是暫停私募產(chǎn)品備案、責(zé)令整改或者取消會員資格，但也有三家機(jī)構(gòu)直接被撤銷了私募管理人登記。

這三家中，除了今天公布的康智源投資，還有兩家也是在行業(yè)內(nèi)頗有名氣的深圳市中金國瑞基金管理有限公司（以下簡稱中金國瑞）和豐利財富（北京）國際資本管理股份有限公司（以下簡稱豐利財富）。

2019年5月底，看似還在正常運(yùn)營的中金國瑞突然發(fā)布清算告知書，讓業(yè)內(nèi)一片嘩然。一年之后，深圳市人民檢察院發(fā)布的《秦鵬涉嫌集資詐騙罪，鄭明明、尹杰、周凱然等九人涉嫌非法吸收公眾存款罪被害人權(quán)利義務(wù)告知書》顯示，中金國瑞法定代表人、董事長、總經(jīng)理秦鵬涉嫌集資詐騙罪，其他高管涉嫌非法吸收公眾存款罪一案，已完成刑事偵查，進(jìn)入檢察院審查起訴程序。據(jù)悉，彼時中金國瑞有超過18億資金未兌付。

豐利財富的案例也相當(dāng)?shù)湫?。根?jù)監(jiān)管機(jī)構(gòu)發(fā)布的《2019年證監(jiān)稽查20起典型違法案例》，2015年9月，豐利財富發(fā)行的私募產(chǎn)品“長安豐利24號”跌破止損線。為恢復(fù)交易，豐利財富偽造文件和印章，挪用其他兩只私募產(chǎn)品共4240萬元為“長安豐利24號”補(bǔ)資，這些操作已經(jīng)是構(gòu)成挪用基金財產(chǎn)的違法行為。

事實上，除了中基協(xié)的紀(jì)律處分，還有一些私募也受到了證監(jiān)會的處罰，僅今年7月、8月就有近20家機(jī)構(gòu)被罰。例如深圳紅樹股權(quán)投資基金管理有限公司及其高管，共計收到了4張來自深圳證監(jiān)局的罰單?？梢妼τ谶`規(guī)較為嚴(yán)重的私募機(jī)構(gòu)，相關(guān)處罰并不“手軟”，也彰顯了監(jiān)管的魄力與決心。

在中基協(xié)官網(wǎng)上，其最新的一份《紀(jì)律處分事先告知書》對象是深圳市濱?；鸸芾碛邢薰荆ㄒ韵潞喎Q濱海基金）和其法定代表人、董事長、總經(jīng)理林少鵬。該告知書顯示，濱?；鸫嬖诘倪`法違規(guī)事實與康智源投資有相似之處——向非合格投資者募集資金、承諾最低收益等。但更嚴(yán)重的是，廣州市公安局天河區(qū)分局的通報顯示，其今年3月依法對濱?；鹕嫦蛹Y詐騙立案偵查，濱?；鸩⑽窗匆?guī)定向中基協(xié)報告相關(guān)情況。綜上所述，中基協(xié)決定取消濱?；饡T資格、撤銷濱?；鹚侥蓟鸸芾砣速Y格，同時“拉黑”林少鵬，期限五年。

封面圖片來源：攝圖網(wǎng)